Ein Seeungeheuer soll in der Felsenbucht sein Unwesen treiben, erzählt ein alter Pirat in einer düsteren Spelunke. Als Käpt’n Sharky und seine Crew die Felsenbucht verlassen, fängt die See unter ihnen an zu brodeln und ein glitzerndes Ungetüm lässt ihr Schiff erzittern ... Und zu allem Überfluss hat sich Käpt’n Sharky auch noch mit dem gemeinsten aller Piraten, dem alten Bill, angelegt.